هل تسيطر العملات الرقمية على البنوك المركزية CBDCs ؟؟

هل تسيطر العملات الرقمية على البنوك المركزية CBDCs ؟؟

 

كريبتو لايت – ما هي العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs ؟؟ وكيف ستتغير تعاملاتنا المالية اليومية ؟

العملة الرقمية للبنك المركزي هي رصيد مالي مُسجل إلكترونيا، وتصدرها البنوك المركزية للدول. وهي ليست عملة رقمية عادية.

 فعند الحديث عن هذا الأمر، يتبادر إلى الذهن فورا عملة البتكوين أو الإثيريوم التي يتم تداولها عبر منصة تتمتع بتقنية البلوكتشين اللامركزية للتأكد من تسجيل التعاملات. لكن العملات الرقمية للبنوك المركزية مصممة خصيصاً كي تحل محل النقد التقليدي.

أساب التفكير في العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs

أدى الإعلان الصادر في شهر يونيو الماضي 2019 عن اطلاق عملة Libra على Facebook إلى تسريع الاهتمام بالعملات الرقمية للبنوك المركزية CBDC.

كما نتج عن إنتشار جائحة فيروس COVID-19 عبر العالم إلى زيادة تفضيل استخدام طرق الدفع الرقمية، وتجنب المعاملات بالنقود الورقية. مما أعطى دفعة قوية لتوجه البنوك المركزية نحو دراسة و إنشاء عملات رقمية خاصة بها.

الدفع الرقمي مصطلح واسع و يشمل العملات الرقمية اللإفتراضية المشفرة، والخدمات المصرفية عبر الإنترنت، و Paypal، و WeChat Pay، و غيرهم.

و من المعروف ان الأفراد تثق في البنوك المركزية أكثر من أي كيان مالي آخر. مما يشير إلى أفضلية العملة الرقمية للبنك المركزي ( CBDC ) و إمكانية حصولها علي شعبية أكثر من عملة البتكوين حاليًا.

من المحتمل أن تصبح الصين في طليعة الدول بإصدار اليوان الرقمي،  حيث بدأت تجربتها في وقت سابق من هذا العام.

فرنسا، وليتوانيا، والبنك المركزي الأوروبي، وكندا من بين عدة دول تكتشفها الآن. كما استمع الكونجرس الأمريكي لبعض الخبراء في هذا المجال فيما يخص الدولار الرقمي.

هناك اعتبارات تنظيمية وسياسية دعت البنوك الركزية للتخطيط لإطلاق عملة رقمية مركزية، من بينها القدرة على تتبع الأموال إلكترونيًا ومكافحة غسل الأموال و مكافحة الإرهاب والأنشطة غير القانونية الأخرى.

ومع تحسين البنية التحتية للمدفوعات الحالية، سيتطلع البعض أيضاً إلى تعزيز الشمول المالي، بمعنى دمج الفئات المهمشة ماليا أو أصحاب الدخل المنخفض في النظام المصرفي الحالي، و كبح الجرائم المالية والاقتصاد التحتي، والسوق السوداء التي لا تخضع لأي رِقابة تنظيمية.

توفر العملات الرقمية للبنك المركزي طرق دفع أرخص وأسرع

وفقًا لخبراء في صناعة العملات الرقمية و تقنية البلوكتشين blockchain ، يمكن أن توفر العملات الرقمية للبنك المركزي (CBDCs) للأفراد طرق دفع أرخص وأسرع. و بالتالي  يتجنبون الحاجة إلى فتح حساب في بنك تجاري، مما يقلل العديد من التكاليف والمخاطر مع نظام الدفع التجاري.

في الواقع، قد تتيح العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs أكثر من ذلك. مثل إجراء عمليات تحويل الأموال دوليا والتسويات عبر الحدود بكل سرعة وسهولة، بالإضافة إلى عدم إخفاء الهَوية المالية.

في الوقت نفسه. أكد المحللون. أن العملات الرقمية للبنوك المركزية قد تقدم وظيفة مهمة أخرى، لا تركز بشكل خاص على المكاسب المالية أو الاقتصادية المباشرة.

بمعنى أن العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs قد تبطل مفعول التحدي المحتمل الذي تفرضه عملة Libra علي Facebook، الذي يعمل علي إطلاق نظام دفع مالي على رأس أكبر شبكة اجتماعية في العالم، و بالتالي يهدد بإنشاء احتكار جديد للمال.

ماذا تقدم العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs للأفراد ؟

أفاد Massimo Buonomo، الخبير العالمي في تقنية البلوكتشين والعملات الرقمية لدى تحالف الحضارات التابع للأمم المتحدة:

” العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs هي الثورة القادمة في مجال التمويل. وبشكل أساسي هي بالضبط نفس النقود الورقية ولكن فقط في شكل رقمي.”

و أشار Buonomo إلي إمكانية وجود نوعان مختلفان من العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs، اعتمادًا على مكان تواجدك في العالم.

الأول، هو ما أشار إليه باسم “نموذج الطبقة الواحدة”. و فيه، يتم تحويل الأموال الرقمية مباشرة من البنك المركزي عبر نظام الضمان الاجتماعي (خيار واحد) إلى شخص واحد. “

الثاني، هو  “نموذج من مستويين”. و فيه ، يتم تحويل العملات الرقمية للبنوك المركزية “عن طريق وسطاء (معظمهم من البنوك) إلى شخص واحد.”

وفقًا للرئيس التنفيذي Igor Khmel بشركة Bankex، فإن معظم مراكز العملات الرقمية للبنوك المركزية الموجودة حاليًا في طور الإعداد تستند إلى نموذج من هذين مستويين.

على سبيل المثال، سيتم توزيع اليوان الصيني الرقمي عبر البنوك التجارية. وقد يكون نفس الحال مع الدولار الأمريكي الرقمي.

في كلتا الحالتين، المِيزة الهامة للأفراد هي أن البنية التحتية للدفع بالعملات الرقمية للبنوك المركزية من المرجح أن يتم تطويرها وإدارتها من قبل بنك مركزي.

قال Khmel  “الفرق بينها و بين النقود الرقمية التقليدية هو وجود معيار للتشغيل البيني مدعوم على مستوى البنك المركزي. وهذا يعني أن الأموال الرقمية من أحد البنوك يمكن أن تذهب مباشرة إلى تاجر أو مصرف آخر، و تتخطي المنصات، أو فيزا وماستركارد، أو سويفت، وما إلى ذلك.

في الوقت الحاضر لإجراء عمليات الدفع الإلكتروني، يتعين علي المستلم استخدام وسيط (شركة معالجة البطاقة، والحساب المصرفي، وما إلى ذلك)”. مما يكلف المال و بعض المشاكل الأمنية.

لكن في المقابل ، تسمح لنا العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs بالقيام بنفس المعاملات مع محفظة رقمية كما هو الحال مع المدفوعات الإلكترونية ولكن دون تكاليف، وبأمان أعلى بكثير. و أكثر فائدة للعملاء “.

لا حسابات مصرفية

في الواقع، ذهب Buonomo إلى أبعد من ذلك واقترح، في كثير من الحالات، ستلغي العملات الرقمية للبنوك المركزية CBDCs الحاجة إلى فتح حساب في بنك تجاري.

“لأنه بمعدل الفائدة الحالية، فإن المِيزة الوحيدة لامتلاك حساب مصرفي هي كونه يتيح المدفوعات الرقمية ” .

 بمعنى باستخدام العملة الرقمية للبنك المركزي، ” كل ما تحتاجه هو محفظة رقمية تسمح لك بحمل الأموال الرقمية وتجعلك تدفع الفواتير باستخدام الهاتف المحمول دون استخدام بطاقة الائتمان.”

الأهم من ذلك، لن يدفع المستهلكين أي رسوم لشركات معالجة بطاقات الائتمان (Visa و Mastercard و حتى SWIFT). لا توجد رسوم يجب دفعها للبنوك مقابل التحويلات المصرفية أو الاحتفاظ بحساب مصرفي “.

تُعد محافظ العملات الرقمية للبنوك المركزية للأفراد العادية، هي البديل الفعلي لبطاقات الدفع.

” بالنسبة للأفراد، سيتم التعامل مع محافظ  العملات الرقمية للبنوك المركزية كبديل لبطاقات الدفع بصورة أسرع، وأكثر تأمينا وأكثر ملاءمة في بعض الحالات، مثل المدفوعات الروتينية الصغيرة أو التحويلات الكبيرة، كدفع الإيجار حيث يتم استخدام التحويلات أو الشيكات الآن. “

المنافسة مع البنوك التجارية

ومن ثم، ستجد هذه المصارف التجارية نفسها تتنافس على الودائع لدى البنك المركزي، وهو ما قد يصبح صعباً بشكل خاص إذا عرضت العملات الرقمية للبنوك المركزية معدلات فائدة جذابة أو إذا أثارت أزمة ما حالة من “الذعر المصرفي”.

و لكن في الوقت الحالي تفتقر البنوك المركزية إلى الموارد اللازمة لمثل هذه الهيمنة على الوظائف المصرفية، ربما يصبح من المرجح أن يتم توزيع العملات الرقمية للبنوك المركزية من خلال المصارف والمؤسسات الأخرى.

الذي من شأنه السماح للبنوك المركزية بتفادي الكثير من تكلفة ومخاطر فحص وخدمة العملاء وتقديم الخدمات التكميلية (مثل بطاقات الائتمان وأدوات الاستثمار) وبناء وتشغيل التكنولوجيا والعمليات.

ومن الناحية النظرية، من المحتمل أن تكون العملات الرقمية للبنوك المركزية القائمة على رموز، هو السيناريو الأقل اضطراباً حيث إن الرموز ستكون نسخاً رقمية من النقود بشكل فعال وتتجنب عبء إدارة الحسابات والتحقق منها.

 

(هل تسيطر العملات الرقمية على البنوك المركزية CBDCs ؟؟)